--- title: "Cómo calcular la cuota, la TEA y el CFT de un préstamo" description: "Fórmulas del simulador de préstamos: sistema francés y alemán, paso de TNA a TEA, costo financiero total (CFT) e IVA sobre intereses, con sus fuentes y casos de prueba." url: https://sistemaprestamistas.com.ar/metodologia updated: 2026-10-23 --- # Cómo calculamos Revisado el 22 de octubre de 2026. Es una estimación: el costo que vale es el que figura en el contrato firmado. Si buscás la explicación paso a paso con un ejemplo de $1.000.000, mirá la guía [cómo calcular la cuota, la TEA y el CFT de un préstamo](https://sistemaprestamistas.com.ar/guias/como-calcular-cuota-tea-cft-prestamo). ## Tasa de cada mes y TEA Las cuotas son mensuales. El simulador ofrece las dos convenciones en uso en Argentina: - **TNA / 12** (la que viene elegida): `TEM = TNA / 12` y `TEA = (1 + TEM) ^ 12 − 1`. Es la que usan en sus tablas Banco Nación, Macro y BBVA, y el BCRA la admite (punto 1.3 del texto ordenado de Tasas). - **30 días sobre 365**: `TEM = TNA × 30 / 365` y `TEA = (1 + TEM) ^ (365 / 30) − 1`. Es la fórmula del punto 3.3.1 del mismo texto ordenado, que toma los meses como de 30 días. La diferencia entre las dos es de décimas. Por ejemplo, con TNA 79 % la TEA da 114,92 % o 114,99 %. ## Sistema francés La cuota pura (capital más interés) es igual todos los meses: `cuota = capital × TEM / (1 − (1 + TEM) ^ −n)` Cada mes el interés es el saldo adeudado por la TEM, y el resto de la cuota amortiza capital. El cronograma se calcula con valores exactos y se redondea al centavo solo para mostrarlo, así que una cuota puede diferir en un centavo. ## Sistema alemán Cada mes se devuelve la misma parte de capital (capital / n) más el interés del saldo. La primera cuota es la más alta y después baja. Con la misma TNA se paga menos interés que en el francés. ## IVA y cargos Si corresponde IVA sobre los intereses, se suma a cada cuota la alícuota elegida aplicada al interés de ese mes. La alícuota general es 21 %; el 10,5 % es solo para entidades financieras de la Ley 21.526 cuando el tomador es responsable inscripto. Si a vos te corresponde cobrarlo depende de tu situación: consultalo con tu contador. El cargo fijo por cuota (por ejemplo, la prima de un seguro) se suma igual a todas las cuotas. ## Costo financiero total (CFT) El BCRA define el CFT como una tasa efectiva anual que agrega a la tasa de interés el efecto de las comisiones y cargos de la operación, y suma el IVA sobre intereses cuando el tomador es consumidor final. No entran los impuestos que gravan el préstamo (como sellos) ni las tasas registrales. El simulador lo calcula como la tasa mensual (TIR) que iguala lo que el cliente recibe en mano (monto menos gastos de otorgamiento) con el valor actual de todas las cuotas (con interés, IVA y cargos), y la anualiza con la convención elegida: `monto recibido = Σ cuotak / (1 + TIR) ^ k` `CFT efectivo anual = (1 + TIR) ^ 12 − 1` (o `^ (365 / 30)` con la convención de 30 días) `CFT nominal anual = TIR × 12` (o `× 365 / 30`) La fórmula con TIR no está escrita en las normas del BCRA: es la forma en que los bancos lo publican. Con ella reproducimos al centésimo la TEA y el CFT del ejemplo de Banco Nación ($2.000.000 a 72 meses, TNA 71 %, CFT efectivo anual 129,27 %) y del de Banco Macro ($10.000 a 60 meses, TNA 79 %, CFT efectivo anual 150,86 %). El IVA elegido siempre entra en el CFT del simulador; si tu cliente no es consumidor final, el CFT informado puede no incluirlo. Ojo con los gastos: si sos un proveedor no financiero de crédito alcanzado por las normas del BCRA, no podés cobrarle a un consumidor comisiones por evaluar, otorgar o administrar el préstamo, ni por contratar o administrar seguros (Com. A 8203). El simulador acepta gastos de otorgamiento de hasta el 30 % del monto, que se descuentan del desembolso. ## Qué hay que informarle al cliente En los créditos para consumo, la Ley de Defensa del Consumidor (art. 36) pide informar, bajo pena de nulidad, el monto financiado, la TEA, el total de intereses o el CFT, el sistema de amortización, la cantidad, periodicidad y monto de las cuotas, y los gastos extra. Las normas del BCRA, para los proveedores que alcanzan, piden además la TNA y destacar el CFT. El plan que se manda por WhatsApp desde el simulador incluye TNA, TEA y CFT. ## Tasa máxima No encontramos una tasa máxima legal nacional para préstamos de dinero entre particulares: la tasa se pacta entre las partes (art. 767 del Código Civil y Comercial), pero un juez puede reducirla si excede sin justificación y en forma desproporcionada el costo medio del dinero (art. 771). Cuando el CFT pasa el 500 %, el simulador lo recuerda. ## Relación cuota/ingreso Si cargás el ingreso mensual del cliente, comparamos la cuota más alta con ese ingreso y avisamos cuando supera el 30 %. No es un tope legal: es una referencia prudencial habitual en el análisis de crédito. ## Qué no hace el simulador - No contempla períodos de gracia, cuotas con fechas irregulares ni ajuste por inflación (UVA). Todos los meses se toman iguales: la fecha de vencimiento se muestra, pero no cambia el cálculo. - Trabaja con pesos enteros: los montos no llevan centavos. - No calcula intereses punitorios ni moratorios por atraso. - No dice si una tasa es legal o abusiva: eso lo define, en cada caso, un juez. ## Fuentes - [BCRA, texto ordenado "Tasas de interés en las operaciones de crédito" (puntos 1.3, 1.5.1, 3.3.1, 3.4 y sección 6)](https://www.bcra.gob.ar/archivos/Pdfs/Texord/t-tasint.pdf) (texto al 01/07/2024, consultado el 22/10/2026) - [BCRA, texto ordenado "Protección de los usuarios de servicios financieros" (punto 2.3.2.2, Com. A 8203)](https://www.bcra.gob.ar/archivos/Pdfs/Texord/t-pusf.pdf) (texto al 06/05/2026, consultado el 22/10/2026) - [BCRA, texto ordenado "Proveedores no financieros de crédito"](https://www.bcra.gob.ar/archivos/Pdfs/Texord/t-apnf.pdf) (texto al 07/07/2022, consultado el 22/10/2026) - [Ley 24.240 de Defensa del Consumidor, art. 36](https://www.argentina.gob.ar/normativa/nacional/ley-24240-638/actualizacion) (consultada el 22/10/2026) - [Código Civil y Comercial, arts. 767 a 771 (intereses) y 1527 (mutuo)](https://www.argentina.gob.ar/normativa/nacional/ley-26994-235975/actualizacion) (consultado el 22/10/2026) - [Ley de IVA (t.o. Decreto 280/1997), arts. 7 inc. h ap. 16 y 28](https://www.argentina.gob.ar/normativa/nacional/decreto-280-1997-42701/actualizacion) (consultada el 22/10/2026) - [Kisbye, Matemática Financiera (FaMAF-UNC), clase 7: sistemas francés y alemán](https://www.famaf.unc.edu.ar/~kisbye/MF/2010/clase7.pdf) (consultado el 22/10/2026) - [Banco Nación, cuadro de cuotas de "Préstamos libre destino" (caso de test)](https://bna.com.ar/Downloads/Personas_NacionDestinoLibre_566%20CC.pdf) (consultado el 22/10/2026) - [Banco Macro, tabla de tasas de préstamos personales vigente desde el 01/09/2026 (caso de test)](https://www.macro.com.ar/1580936235559?d=Any) (consultado el 22/10/2026)